O banco brasileiro Itaú Unibanco anunciou recentemente a emissão de R$ 1 bilhão em letras financeiras, com o objetivo de alocar esses recursos na aquisição de um empreendimento imobiliário. Tal movimentação vem na sequência da compra à vista do edifício onde se encontra o Itaú BBA na cidade de São Paulo, compra essa que totalizou aproximadamente R$ 1,5 bilhão.
Detalhes da transação do Itaú
Do montante emitido em letras financeiras, R$ 530 milhões têm vencimento programado para fevereiro de 2034, enquanto os restantes R$ 470 milhões têm vencimento em fevereiro de 2039. Adicionalmente, o banco informou que existe a opção de recompra dessas letras a partir de 2029 e 2034, respectivamente.
A Opea Securitizadora foi a entidade subscritora destas Letras Financeiras. Em seguida, a Opea emitiu os CRIs (Certificados de Recebíveis) lastreados pelas letras emitidas pelo banco. O Itaú realizou a distribuição desses CRIs através de uma oferta pública registrada automaticamente perante a CVM e destinada a investidores qualificados e profissionais.
O empreendimento imobiliário mais caro do Brasil
O imóvel comprado pelo Itaú Unibanco se encontra na Avenida Faria Lima, centro financeiro da cidade de São Paulo, e foi adquirido por um valor total de R$ 1.458.870.160,00. Segundo Giancarlo Nicastro, presidente da SiiLA (consultoria de mercado imobiliário comercial), essa aquisição representa o maior valor de venda de um ativo único no Brasil.
O edifício foi construído pela empresa americana Tishman Speyer especificamente para o banco, e curiosamente o Itaú sempre foi o único inquilino do prédio. A posse do imóvel foi transferida ao banco após o vencimento do contrato inicial de dez anos de aluguel.
Uma operação vantajosa para o Itaú
De acordo com Nicastro, da SiiLA, a operação demonstra ser financeiramente vantajosa para ambas as partes envolvidas. O Itaú costumava pagar pela locação do espaço um valor de R$ 371 por metro quadrado, considerado o aluguel mais alto de São Paulo, o que a consultoria considera “fora da realidade”. Dados da SiiLA revelam ainda que o valor médio do aluguel na Faria Lima, uma das regiões mais valorizadas do Brasil, é de aproximadamente R$ 280 por metro quadrado. O Itaú conseguirá economizar significativamente ao longo dos anos com a aquisição deste ativo.
Na corrida pelo metro quadrado mais caro de São Paulo, o prédio adquirido pelo Itaú BBA, valendo cerca de R$ 64 mil por metro quadrado, fica de frente para o edifício com o maior valor por metro quadrado do país, o Pátio Victor Malzoni, onde estão as sedes da Google e BTG Pactual. Estimativas apontam para um valor de R$ 70 mil por metro quadrado para o imóvel onde se situam os escritórios das referidas empresas. A holding do Itaú Unibanco, por sua vez, está localizada no bairro do Jabaquara, também em São Paulo.