O mercado de Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) em 2024 parece ser mais promissor do que os anos anteriores. Isso é em grande parte graças à previsão da redução da taxa básica de juros, a Selic. A diminuição desta taxa facilita a aquisição de ativos imobiliários, provavelmente aumentando a demanda nessa categoria de investimento.
Além disso, a queda da Selic torna os investimentos em renda fixa menos atrativos, atraindo a atenção dos investidores para os FIIs. Esses fundos oferecem uma opção atraente para os investidores que procuram retornos sólidos, além de proporcionar diversificação em suas carteiras. Devido a esse ambiente otimista, alguns ativos se destacam, apresentando potencial para se beneficiarem deste cenário favorável.
Fundos de tijolos
Os fundos de tijolos e os fundos de fundos (FoFs) são um dos principais destaques, projetados para serem positivamente impactados pelo aquecimento econômico. Além disso trazem benefícios pela valorização de imóveis, possibilidade de vendas lucrativas, incremento nos aluguéis e valorização do patrimônio líquido dos fundos.
BTLG11: O potencial em galpões
Entre as opções, o BTLG11 é um fundo de galpões que concentra suas aquisições principalmente na região da cidade de São Paulo. A metrópole representa cerca de 10% do Produto Interno Bruto (PIB) do Brasil, evidenciando a importância da região para a economia. Além disso, cerca de 80% do portfólio do fundo está na região, uma das mais relevantes para o setor logístico.
Adair Naspolini Neto, Head de FIIs da Wise Investimentos, destaca que, entre os FIIs Logísticos, o BTLG11 apresenta um Dividend Yield (DY) anualizado de 8,9%, superando a média dos fundos principais do mercado.
XPML11: O promissor setor de shoppings
Já XPML11 é uma opção no promissor setor de shoppings. A previsão é de crescimento contínuo do rendimento em 2024, alimentado por aluguéis variáveis associados ao nível de vendas das lojas.
Gabrielle Vieira, especialista da FHE Ventures, destaca o XPML11 como uma escolha sólida, mostrando um potencial de retorno atrativo.
CPTS11: Manobras em tempo real
O CPTS11 é um FII de papel que se destaca por possuir uma gestão ativa sobre os papéis em sua carteira. Isso significa que ele realiza compras e vendas de papéis com uma frequência maior, se aproveitando de momentos de queda de juros.
LVBI11: Logística estratégica
Já o FII LVBI11 se beneficia de uma localização estratégica próxima à Região Metropolitana de São Paulo e a demanda contínua por espaços logísticos.
Gabrielle Vieira destaca a resiliência do segmento logístico, representado pelo LVBI11, com baixos níveis de vacância e dividendos estáveis.
HGBS11: O gigante dos shoppings
Por fim, HGBS11 é um fundo de shoppings que se destaca por focar aquisições em empreendimentos com grandes áreas para locação, principalmente em regiões do Brasil com mais de 500 mil habitantes. A perspectiva positiva em relação ao fundo é corroborada pela tendência de queda das taxas de juros, o que deve impactar positivamente o comportamento de consumo e, por consequência, aumentar a frequência de pessoas nos shoppings.
Em resumo, o mercado de Fundos de Investimento Imobiliário oferece várias oportunidades para os investidores que buscam otimizar seus retornos em 2024, impulsionado por uma perspectiva favorável de redução das taxas de juros.