A XP Investimentos divulgou suas carteiras recomendadas de ETFs para maio de 2026, com estratégias divididas entre os perfis conservador, moderado e sofisticado. As composições mantêm o foco em diversificação global, exposição a diferentes classes de ativos e proteção cambial, em meio a um cenário ainda marcado por juros elevados no Brasil e incertezas internacionais.
Segundo a casa, as carteiras são compostas exclusivamente por ETFs listados na B3 e podem incluir exposição à renda fixa, renda variável e ativos alternativos, tanto no mercado brasileiro quanto internacional. A XP destaca que todos os ativos presentes nas estratégias possuem hedge cambial.
Carteira conservadora prioriza estabilidade e renda fixa
A carteira conservadora segue voltada a investidores com menor tolerância a risco e horizonte de médio e longo prazo. A estratégia busca preservar capital e aproveitar o elevado patamar de juros domésticos, combinando ETFs de renda fixa local e internacional com menor volatilidade.
A XP ressalta que a composição procura reduzir oscilações da carteira, ao mesmo tempo em que mantém diversificação geográfica e setorial. A atualização mensal leva em consideração o cenário macroeconômico, política monetária e perspectivas para os mercados globais.
Perfil moderado amplia exposição à renda variável
Já a carteira moderada apresenta maior equilíbrio entre renda fixa e renda variável, buscando ganhos de capital no médio e longo prazos sem abrir mão de mecanismos de proteção e diversificação.
A XP afirma que a estratégia é indicada para investidores que já possuem familiaridade com diferentes classes de ativos e buscam exposição mais ampla aos mercados globais. A carteira é revisada e publicada mensalmente, sempre no terceiro dia útil de cada mês.
O portfólio moderado tende a aumentar a participação de ETFs ligados a bolsas internacionais, setores temáticos e ativos de maior potencial de valorização, equilibrando risco e retorno em um ambiente de transição para cortes de juros no Brasil e desaceleração econômica global.
Carteira sofisticada aposta em ativos globais e alternativos
No perfil sofisticado, a XP adota uma estratégia mais agressiva, com maior exposição à renda variável global e ativos alternativos. A carteira busca capturar oportunidades em temas estruturais de longo prazo, incluindo tecnologia, inteligência artificial, commodities e mercados internacionais.
A composição é voltada a investidores com maior tolerância a volatilidade e capacidade de suportar oscilações mais intensas no curto prazo. A estratégia também utiliza ETFs como instrumento de acesso simplificado a mercados globais e segmentos específicos da economia internacional.
XP vê Brasil ainda atrativo em cenário global
Em relatórios recentes, a XP destacou que o mercado brasileiro continua negociando com desconto em relação a pares globais e latino-americanos, enquanto o ambiente doméstico pode se beneficiar do início do ciclo de queda da Selic ao longo de 2026.
A casa também aponta que os ETFs seguem ganhando espaço entre investidores brasileiros por oferecerem diversificação, liquidez e acesso facilitado a diferentes estratégias de investimento, incluindo renda fixa internacional, ações globais e exposição a commodities.
